增额终身寿险的智商税分两种：

一种是明面上的智商税，如加减保未写入合同、现金价值偏低；

一种是隐藏很深的智商税，如把保额当成现金价值、混淆内部收益率（IRR）的计算方法。

今天，我们要聊的产品是中意人寿永续我爱（尊享版）终身寿险，它最大的智商税是现金价值偏低。

现金价值是指，不同的保单年度，退保我能拿到多少钱。

为什么说它的现金价值偏低？请看下面与头部产品的简单对比。

趸交

0岁男宝，趸交10万，每十年现金价值变化如下所示（截取到50岁）：

从图中可以看出，如意尊星耀版第7年回本，永续我爱（尊享版）第2年回本，随着时间的增长，如意尊星耀版现金价值越来越高于永续我爱（尊享版）。

3年交

0岁男宝，交3年，年交1万，每十年现金价值变化如下所示（截取到50岁）：

从图中可以看出，如意尊星耀版第8年回本，永续我爱（尊享版）第4年回本，随着时间的增长，如意尊星耀版现金价值越来越高于永续我爱（尊享版）。

5年交

0岁男宝，交5年，年交1万，每十年现金价值变化如下所示（截取到50岁）：

从图中可以看出，如意尊星耀版第8年回本，永续我爱（尊享版）第5年回本，随着时间的增长，如意尊星耀版现金价值越来越高于永续我爱（尊享版）。

10年交

0岁男宝，交10年，年交1万，每十年现金价值变化如下所示（截取到50岁）：

从图中可以看出，如意尊星耀版第8年回本，永续我爱（尊享版）第8年回本，随着时间的增长，如意尊星耀版现金价值越来越高于永续我爱（尊享版）。

清零说

永续我爱（尊享版）,回本时间快，可以设置第二投保人，各方面表现都不错，但唯独现金价值偏低，而选购增额寿的关键指标就是现金价值，因此，建议谨慎投保。